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7年前百丽市值曾缩水千亿,创始人邓耀、CEO盛百椒套现百亿

瑞财经 2024-03-07 01:52 7034阅读

瑞财经 李兰 3月1日,百丽时尚集团(以下简称“百丽时尚”)在港交所递交招股书,美银证券、摩根士丹利为联席保荐人。

招股书显示,百丽时尚于1981年在香港创立,最开始从事鞋履贸易业务。1992年,百丽时尚将时尚鞋履业务拓展至中国大陆。

资料显示,百丽时尚,其业务曾以百丽国际运营,并在2007年5月23日在港交所IPO上市。在招股书中,百丽时尚称,在股份于联交所主板上市的约十年期间,百丽国际主要业务包括集团业务和运动鞋服零售业务。

自2014年开始直至私有化之前,集团鞋类业务(即百丽国际营业利润的主要来源)的业绩大幅下滑。集团鞋类业务的疲弱表现导致百丽国际的整体财务表现持续下滑。

面对如此困难的经营环境,百丽国际决定对整个业务(包括集团业务)进行根本转型。2017年,百丽国际(当时名称)接受主要来自高瓴和鼎晖投资的收购人要约,进行私有化退市。

私有化所需现金约453亿港元来自股权投资(其中包括SCBL及Hillhouse HHBH的股权投资)及债务融资,该笔现金已悉数偿还。

私有化之后,高瓴资本持股57.6%,鼎晖投资持股11.9%,参与私有化的管理层持有其余30.5%。

资料显示,百丽以估值约为531.35亿港元从港交所退市。百丽市值曾超1500亿港元。百丽创始人、董事长邓耀和CEO盛百椒均选择出售所持、占比25.74%的股份。创始人和CEO二人套现百亿。

招股书显示,目前,高瓴、智者创业有限公司(管理层持股平台)为百丽时尚的控股股东,分别持有Muse Holdings 44.48%、46.36%的股份,Muse Holdings间接100%控股百丽时尚,鼎晖投资亦通过Muse Holdings持有百丽时尚9.16%的股份。

根据弗若斯特沙利文的资料,以2022年零售额计,百丽时尚是时尚潮流公司及规模最大的时尚鞋履公司,拥有19个多元布局的核心自有品牌及合作品牌,覆盖女士、男士和儿童的鞋履、服饰和配饰等品类。

根据弗若斯特沙利文的资料,以2022年零售额计,百丽时尚以12.3%的市场份额位居中国时尚鞋履市场第一,而第二名的市场份额为9.1%。

截至2023年11月30日,百丽时尚的线下零售网络由遍布全国的8361家直营门店组成,根据弗若斯特沙利文的资料,中国最大的直营时尚鞋服零售网络。

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